1990年，互联网金融概念兴起。20多年发展时间，互联网金融经历过外界的热烈追捧，也经历过外界的强烈质疑。而外界质疑的正是互联网金融当下面临的坑。　　

设立资金池，借贷平台接入银行存管

在对于2016年的互联网金融，外界听到最多的词就是合规。但是诸如旁氏骗局等血淋淋的教训彻底浇灭了投资者的热情，互金合规元年伴随着的是资本寒冬，这恐怕是互联网金融从2011年兴起截止到目前，经历的最大的一个坎，资本不再流通，许多企业面临着倒闭和退出。

怎样找回资金端？平台安全性问题再次受到大众瞩目。设立资金池，平台风控做不到位，这些老生常谈的东西依然是企业的痛点。对此，8月24号银监会发布《暂行办法》，正式明确要求各平台必须做到资金由第三方银行机构存管。这就极大降低了借贷平台设立资金池的可能性。　　

获客成本，用户流量需要高粘性

如果问当下P2P平台坐高的成本来源于哪里，获客成本不提。金融科技行业的一位从业人员透漏，目前平台获取一个用户的成本已经达到700元，成本太高了，企业根本吃不消。如此高的获客成本，给平台带来的流量也只是昙花一现。

对此，海投汇CEO周立宾表示，我们不会做羊毛企业，我们想要做的是长期发展。提高留存率一直是企业坚持的在做的事，但是问题在于现在的借贷平台都太焦虑，把平台做好，流量自然就来了，就像蚂蚁金服，蚂蚁金服并不需要用高收益率赚取用户流量。

大数据征信，隐私不是信用

在互联网金融领域，一大难题便是“征信”。目前平台普遍采用的方法是“大数据征信”。究竟哪些数据被用于大数据征信呢？虞咏峰表示，当前大数据主要应用在数据挖掘、字段分析、用户画像、行为分析等一些层面。运用大数据的目的其实就是过滤出征信信息，许多平台都倾向于通过购物记录、聊天记录、上网记录、信息邮件等这些数据来判断一个人的信用，这些数据并不属于个人信用，而属于个人隐私。

在这方面，借贷平台并没有得到有关信用的信息。挖掘什么样的信息，如何滤出真正有效的征信数据，多维度、全面立体、有效地反映个人信用是国家信用体系要去完善的。